ad-cent ad-bot ad-h3-1 ad-top ad-cent ad-bot

 

النسب المالية  هي أداة شائعة ومهمة يتم استخدامها بشكل أساسي عند القيام بالتحليل المالي. تتم عملية التحليل باستخدام النسب المالية عن طريق مقارنة عنصرين من البيانات أو القوائم المالية، ومن ثم الوصول إلى نتيجة المقارنة وتساعد هذه النتائج على اتخاذ القرارات وتحليل الوضع الحالي.

تساعد النسب المالية على تحديد نقاط قوة وضعف الشركة من حيث الوضع المالي، ومن ثم يُستدل من النتائج التنبؤ باستمرارية الشركة أو إغلاقها قريبا .    ( دفترة ، 2023 )



ومن أهم النسب المالية التي يتم الاستعانة بها لتفسير القوائم المالية :

 

1 – معدل دوران الذمم المدينة : معدل دوران الذمم المدينة أو ما يعرف بمعدل دورات المدينين هو مقياس مالي يستخدم لقياس مدى كفاءة الشركة في تحصيل حساباتها المدينة وفقًا لمتوسط تجميع الشركة لأرصدة حساباتها المدينة خلال فترة محددة، مثل السنة.    ( مفاهيم ، 2023 )

وبعبارة أخرى معدل دوران الذمم المدينة هي نسبة توضح عدد المرات التي يتم تحصيل فيها الذمم المدينة أو الحسابات المستحق خلال فترة زمنية محددة وعادةً ما تكون خلال فترة سنة مالية كاملة. كلما ارتفعت النسبة دل ذلك على قدرة الشركة على تحصيل الالتزامات.    ( مفاهيم ، 2023 )

وبحسب المثال المرفق يتم حسابها كالتالي :

معدل دوران الذمم المدينة = صافي مبيعات الائتمان ÷ متوسط الذمم المديمة

 

نحسب متوسط الذمم المدينة = ذمم السنة السابقة + ذمم السنة الحالية ÷ 2

                                                       = 2073571.5     =  2155938 + 1991205 ÷ 2

 

في عام   2021م  كانت النتائج على الشكل التالي :

15849720 ÷ 2073571.5 = 7.64

 

في عام 2022م كانت النتائج على الشكل التالي :

18722258 ÷ 2073571.5 = 9.02

 

ومما سبق نستنتج بأن معدل تحصيل المديونية في الشركة لعام 2022 م كان أفضل من عام 2021 م أي أن التحصيل بالنسبة لها بتحسن .

 

2 – فترة التحصيل يُشير متوسط فترة التحصيل إلى الفترة الزمنيّة التي يُمكن خلالها تحويل الذمم الماليّة للشركات إلى نقد، كما ويُشير متوسط التحصيل إلى مدى سرعة استجابة العملاء الذين اشتروا المنتجات أو تلّقوا الخدمات المختلفة من الشركة في سدادهم الفوريّ للمستحّقات الماليّة المترتبة عليهم، وبالتالي كلما حصلت الشركات على المبالغ الماليّة بصورة سريعة كان ذلك أفضل لأعمالها التجاريّة، وذلك لحصولها على السيولة الماليّة الكافيّة لتمويل المزيد من الأعمال الاستثماريّة المختلفة .    ( دليل تعلم المحاسبة ، 2023 )

كما يُساهم التحصيل وهو حصول الشركة على أموالها المترتبة على الغير، في ارتفاع نسبة التدفقات النقديّة للشركة، وإثبات كفاءة الشركة في إدارة عملائها وكيفية التواصل معهم، ممّا يؤدي إلى تحصيل جميع المدفوعات الماليّة بشكل سريع وفي الوقت المحدد .    ( دليل تعلم المحاسبة ، 2023 )

 

وبحسب المثال يتم حساب فترة التحصيل كالتالي :

   × 365(متوسط رصيد الحسابات المدينة للشركة ÷ صافي مبيعات الائتمان)

 

في 2021

2073571.5 ÷ 15849720 × 365 = 47.45

 

في 2022

2073571.5 ÷ 18722258 × 365 = 40.42

3 – معدل دوران المخزون : هو عبارة عن نسبة توضح عدد المرات التي يتم فيها بيع مخزون الشركة واستبداله في الفترة الزمنية المحاسبية. وكلما زادت النسبة كانت في مصلحة الشركة بسبب سرعة تحويل المخزون إلى نقدية.

يمكن استخدام معدل دوران المخزون في اتخاذ القرارات بشأن تخصيص الموارد، وتحديد متطلبات المخزون، وتقليل التكاليف الناتجة عن الحفاظ على مخزون زائد. إذا تم مقارنة معدل دوران المخزون بمعدلات مماثلة في الصناعة، يمكن للشركة تحديد ما إذا كانت تدير مخزونها بفعالية أم لا واتخاذ التدابير اللازمة لتحسين الأداء إذا كان ذلك ضروريًا.

معدل دوران المخزون = تكلفة المبيعات ÷ متوسط المخزون

 

 نحسب متوسط المخزون = رصيد مخزون العام السابق +رصيد مخزون العام الحالي / 2

5237136 + 4353596 / 2 = 4795366

 

في عام 2021

10790450 ÷ 4795366 = 2.25

 

في عام  2022

13098035 ÷ 4795366 = 2.73

 

4 - متوسط فترة التخزين: هو عبارة عن نسبة توضح عدد المرات التي يتم فيها بيع مخزون الشركة واستبداله في الفترة الزمنية المحاسبية. وكلما زادت النسبة كانت في مصلحة الشركة بسبب سرعة تحويل المخزون إلى نقدية.

يمكن استخدام معدل دوران المخزون في اتخاذ القرارات بشأن تخصيص الموارد، وتحديد متطلبات المخزون، وتقليل التكاليف الناتجة عن الحفاظ على مخزون زائد. إذا تم مقارنة معدل دوران المخزون بمعدلات مماثلة في الصناعة، يمكن للشركة تحديد ما إذا كانت تدير مخزونها بفعالية أم لا واتخاذ التدابير اللازمة لتحسين الأداء إذا كان ذلك ضروريًا . ( مفاهيم ، 2023 )

متوسط فترة المخزون = تكلفة البضاعة المباعة ÷ متوسط قيمة المخزون

 

في عام 2021

10790450 ÷ 4795366 = 2.25 مرة خلال العام ( أي 365 ÷ 2.25 = 162.2 يوم )

 

في عام  2022

13098035 ÷ 4795366 = 2.73 مرة خلال العام ( أي 365 ÷ 2.73 = 133.69 يوم )


 

و لتسجيل قيمة المخزون في الميزانية العمومية، يتم استخدام حساب الأصول المتداولة . يُعرض المخزون في الجانب الأصول من الميزانية العمومية كجزء من الأصول ( الموجودات المتداولة ) للشركة وفي الجانب المدين .

 

يمكن تقديم تسجيل المخزون في الميزانية العمومية على النحو التالي:

 

** الأصول (جانب الأصول):**

- أصول

  - مخزون: [قيمة المخزون للعام الحالي]

 

على سبيل المثال، إذا كانت قيمة المخزون لعام 2022 هي   5237136   يُمكن تسجيلها في الميزانية العمومية كما يلي:

الأصول (جانب الأصول المتداولة )

- أصول

  - مخزون: 5237136

 

يجب على الشركة أن تحتسب وتُسجل قيمة المخزون بانتظام في كل سنة مالية، وذلك لضمان دقة وصحة المعلومات المالية المُقدمة..

وبتحليل البيانات والحسابات السابقة نستنتج ما يلي :

1 - معدل دوران الذمم المدينة لعام 2021 = 7.64  ، ولعام 2022 = 9.02

أي أن كفاءة الشركة في تحصيل المبالغ لعام 2022 قد ارتفعت بنسبة ملحوظة وهذا يعني إمكانية الشركة بتحصيل الديون بسرعة ، وهذا ما يزيد من موثوقية الشركة لدى المساهمين .

 

2 – فترة التحصيل لعام 2021 = 47.45 ، ولعام 2022 = 40.42

أي أن فترة التحصيل لعام 2022 قد انخفضت وهذا ايضاٌ يعتبر زيادة كفاءة الشركة وزيادة سرعة السداد من قبل المدينون مما يشير الى سرعة تحويل البضاعة الى مبالغ نقدية وزيادة الإيرادات .

 

3 – معدل دوران المخزون لعام 2021 = 2.25 ، ولعام 2022 = 2.73

وهذا يعني أن معدل دوران البضاعة في المخزون قد ازدادت في العام 2022 مقارنة مع العام 2021 وبعبارة أخرى أن البضاعة تباع بشكل أسرع وبالتالي زيادة معدل المشتريات .

 

4 – متوسط فترة التخزين لعام 2021 = 162.2 يوم ، ولعام 2022 = 133.69 يوم

أي أن البضاعة في المخازن تخزن لفترة أقل في العام 2022 مقارنة مع العام 2021 وهذا يعتبر من المعطيات الجيدة للشركة بسبب سرعة دوران البضاعة بالإضافة الى تجنب التكديس و الركود و امكانية انتهاء صلاحية البضاعة في المخازن .

 

 

المراجع :

 موقع دفترة ، ( 2023 ) . ما هي النسب المالية وأنواعها وكيفية حسابها . تم الاسترجاع من الرابط

https://www.daftra.com/hub/%D8%A7%D9%84%D9%86%D8%B3%D8%A8-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84%D9%8A%D8%A9

 

موقع مفاهيم ، ( 2023 ) . معدل دوران الذمم المدينة ، تم الاسترجاع من الرابط

https://mafaheem.info/?p=1602

 

موقع دليل تعلم المحاسبة ، ( 2023 ) . متوسط فترة التحصيل . تم الاسترجاع من الرابط

https://almohasabah.com/k/%D9%83%D9%84-%D9%85%D8%A7-%D9%82%D8%AF-%D9%8A%D9%87%D9%85%D9%83-%D8%B9%D9%86-%D9%85%D8%AA%D9%88%D8%B3%D8%B7-%D9%81%D8%AA%D8%B1%D8%A9-%D8%A7%D9%84%D8%AA%D8%AD%D8%B5%D9%8A%D9%84

 

موقع مفاهيم ، ( 2023 ) . معدل دوران المخزون ، تم الاسترجاع من الرابط

https://mafaheem.info/?p=1606

 

 

 جميل الحمو / 2024


قائمة الدخل الموحدة 2022.pdf

النسب المالية  هي أداة شائعة ومهمة يتم استخدامها بشكل أساسي عند القيام بالتحليل المالي. تتم عملية التحليل باستخدام النسب المالية عن طريق مقارنة عنصرين من البيانات أو القوائم المالية، ومن ثم الوصول إلى نتيجة المقارنة وتساعد هذه النتائج على اتخاذ القرارات وتحليل الوضع الحالي.

تساعد النسب المالية على تحديد نقاط قوة وضعف الشركة من حيث الوضع المالي، ومن ثم يُستدل من النتائج التنبؤ باستمرارية الشركة أو إغلاقها قريبا .    ( دفترة ، 2023 )

ومن أهم النسب المالية التي يتم الاستعانة بها لتفسير القوائم المالية :

 

1 – معدل دوران الذمم المدينة : معدل دوران الذمم المدينة أو ما يعرف بمعدل دورات المدينين هو مقياس مالي يستخدم لقياس مدى كفاءة الشركة في تحصيل حساباتها المدينة وفقًا لمتوسط تجميع الشركة لأرصدة حساباتها المدينة خلال فترة محددة، مثل السنة.    ( مفاهيم ، 2023 )

وبعبارة أخرى معدل دوران الذمم المدينة هي نسبة توضح عدد المرات التي يتم تحصيل فيها الذمم المدينة أو الحسابات المستحق خلال فترة زمنية محددة وعادةً ما تكون خلال فترة سنة مالية كاملة. كلما ارتفعت النسبة دل ذلك على قدرة الشركة على تحصيل الالتزامات.    ( مفاهيم ، 2023 )

وبحسب المثال المرفق يتم حسابها كالتالي :

معدل دوران الذمم المدينة = صافي مبيعات الائتمان ÷ متوسط الذمم المديمة

 

نحسب متوسط الذمم المدينة = ذمم السنة السابقة + ذمم السنة الحالية ÷ 2

                                                       = 2073571.5     =  2155938 + 1991205 ÷ 2

 

في عام   2021م  كانت النتائج على الشكل التالي :

15849720 ÷ 2073571.5 = 7.64

 

في عام 2022م كانت النتائج على الشكل التالي :

18722258 ÷ 2073571.5 = 9.02

 

ومما سبق نستنتج بأن معدل تحصيل المديونية في الشركة لعام 2022 م كان أفضل من عام 2021 م أي أن التحصيل بالنسبة لها بتحسن .

 

2 – فترة التحصيل يُشير متوسط فترة التحصيل إلى الفترة الزمنيّة التي يُمكن خلالها تحويل الذمم الماليّة للشركات إلى نقد، كما ويُشير متوسط التحصيل إلى مدى سرعة استجابة العملاء الذين اشتروا المنتجات أو تلّقوا الخدمات المختلفة من الشركة في سدادهم الفوريّ للمستحّقات الماليّة المترتبة عليهم، وبالتالي كلما حصلت الشركات على المبالغ الماليّة بصورة سريعة كان ذلك أفضل لأعمالها التجاريّة، وذلك لحصولها على السيولة الماليّة الكافيّة لتمويل المزيد من الأعمال الاستثماريّة المختلفة .    ( دليل تعلم المحاسبة ، 2023 )

كما يُساهم التحصيل وهو حصول الشركة على أموالها المترتبة على الغير، في ارتفاع نسبة التدفقات النقديّة للشركة، وإثبات كفاءة الشركة في إدارة عملائها وكيفية التواصل معهم، ممّا يؤدي إلى تحصيل جميع المدفوعات الماليّة بشكل سريع وفي الوقت المحدد .    ( دليل تعلم المحاسبة ، 2023 )

 

وبحسب المثال يتم حساب فترة التحصيل كالتالي :

   × 365(متوسط رصيد الحسابات المدينة للشركة ÷ صافي مبيعات الائتمان)

 

في 2021

2073571.5 ÷ 15849720 × 365 = 47.45

 

في 2022

2073571.5 ÷ 18722258 × 365 = 40.42

3 – معدل دوران المخزون : هو عبارة عن نسبة توضح عدد المرات التي يتم فيها بيع مخزون الشركة واستبداله في الفترة الزمنية المحاسبية. وكلما زادت النسبة كانت في مصلحة الشركة بسبب سرعة تحويل المخزون إلى نقدية.

يمكن استخدام معدل دوران المخزون في اتخاذ القرارات بشأن تخصيص الموارد، وتحديد متطلبات المخزون، وتقليل التكاليف الناتجة عن الحفاظ على مخزون زائد. إذا تم مقارنة معدل دوران المخزون بمعدلات مماثلة في الصناعة، يمكن للشركة تحديد ما إذا كانت تدير مخزونها بفعالية أم لا واتخاذ التدابير اللازمة لتحسين الأداء إذا كان ذلك ضروريًا.

معدل دوران المخزون = تكلفة المبيعات ÷ متوسط المخزون

 

 نحسب متوسط المخزون = رصيد مخزون العام السابق +رصيد مخزون العام الحالي / 2

5237136 + 4353596 / 2 = 4795366

 

في عام 2021

10790450 ÷ 4795366 = 2.25

 

في عام  2022

13098035 ÷ 4795366 = 2.73

 

4 - متوسط فترة التخزين: هو عبارة عن نسبة توضح عدد المرات التي يتم فيها بيع مخزون الشركة واستبداله في الفترة الزمنية المحاسبية. وكلما زادت النسبة كانت في مصلحة الشركة بسبب سرعة تحويل المخزون إلى نقدية.

يمكن استخدام معدل دوران المخزون في اتخاذ القرارات بشأن تخصيص الموارد، وتحديد متطلبات المخزون، وتقليل التكاليف الناتجة عن الحفاظ على مخزون زائد. إذا تم مقارنة معدل دوران المخزون بمعدلات مماثلة في الصناعة، يمكن للشركة تحديد ما إذا كانت تدير مخزونها بفعالية أم لا واتخاذ التدابير اللازمة لتحسين الأداء إذا كان ذلك ضروريًا . ( مفاهيم ، 2023 )

متوسط فترة المخزون = تكلفة البضاعة المباعة ÷ متوسط قيمة المخزون

 

في عام 2021

10790450 ÷ 4795366 = 2.25 مرة خلال العام ( أي 365 ÷ 2.25 = 162.2 يوم )

 

في عام  2022

13098035 ÷ 4795366 = 2.73 مرة خلال العام ( أي 365 ÷ 2.73 = 133.69 يوم )


 

و لتسجيل قيمة المخزون في الميزانية العمومية، يتم استخدام حساب الأصول المتداولة . يُعرض المخزون في الجانب الأصول من الميزانية العمومية كجزء من الأصول ( الموجودات المتداولة ) للشركة وفي الجانب المدين .

 

يمكن تقديم تسجيل المخزون في الميزانية العمومية على النحو التالي:

 

** الأصول (جانب الأصول):**

- أصول

  - مخزون: [قيمة المخزون للعام الحالي]

 

على سبيل المثال، إذا كانت قيمة المخزون لعام 2022 هي   5237136   يُمكن تسجيلها في الميزانية العمومية كما يلي:

الأصول (جانب الأصول المتداولة )

- أصول

  - مخزون: 5237136

 

يجب على الشركة أن تحتسب وتُسجل قيمة المخزون بانتظام في كل سنة مالية، وذلك لضمان دقة وصحة المعلومات المالية المُقدمة..

وبتحليل البيانات والحسابات السابقة نستنتج ما يلي :

1 - معدل دوران الذمم المدينة لعام 2021 = 7.64  ، ولعام 2022 = 9.02

أي أن كفاءة الشركة في تحصيل المبالغ لعام 2022 قد ارتفعت بنسبة ملحوظة وهذا يعني إمكانية الشركة بتحصيل الديون بسرعة ، وهذا ما يزيد من موثوقية الشركة لدى المساهمين .

 

2 – فترة التحصيل لعام 2021 = 47.45 ، ولعام 2022 = 40.42

أي أن فترة التحصيل لعام 2022 قد انخفضت وهذا ايضاٌ يعتبر زيادة كفاءة الشركة وزيادة سرعة السداد من قبل المدينون مما يشير الى سرعة تحويل البضاعة الى مبالغ نقدية وزيادة الإيرادات .

 

3 – معدل دوران المخزون لعام 2021 = 2.25 ، ولعام 2022 = 2.73

وهذا يعني أن معدل دوران البضاعة في المخزون قد ازدادت في العام 2022 مقارنة مع العام 2021 وبعبارة أخرى أن البضاعة تباع بشكل أسرع وبالتالي زيادة معدل المشتريات .

 

4 – متوسط فترة التخزين لعام 2021 = 162.2 يوم ، ولعام 2022 = 133.69 يوم

أي أن البضاعة في المخازن تخزن لفترة أقل في العام 2022 مقارنة مع العام 2021 وهذا يعتبر من المعطيات الجيدة للشركة بسبب سرعة دوران البضاعة بالإضافة الى تجنب التكديس و الركود و امكانية انتهاء صلاحية البضاعة في المخازن .

 

 

المراجع :

 موقع دفترة ، ( 2023 ) . ما هي النسب المالية وأنواعها وكيفية حسابها . تم الاسترجاع من الرابط

https://www.daftra.com/hub/%D8%A7%D9%84%D9%86%D8%B3%D8%A8-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84%D9%8A%D8%A9

 

موقع مفاهيم ، ( 2023 ) . معدل دوران الذمم المدينة ، تم الاسترجاع من الرابط

https://mafaheem.info/?p=1602

 

موقع دليل تعلم المحاسبة ، ( 2023 ) . متوسط فترة التحصيل . تم الاسترجاع من الرابط

https://almohasabah.com/k/%D9%83%D9%84-%D9%85%D8%A7-%D9%82%D8%AF-%D9%8A%D9%87%D9%85%D9%83-%D8%B9%D9%86-%D9%85%D8%AA%D9%88%D8%B3%D8%B7-%D9%81%D8%AA%D8%B1%D8%A9-%D8%A7%D9%84%D8%AA%D8%AD%D8%B5%D9%8A%D9%84

 

موقع مفاهيم ، ( 2023 ) . معدل دوران المخزون ، تم الاسترجاع من الرابط

https://mafaheem.info/?p=1606

 

 

 جميل الحمو / 2024





الخلاصة :

النص يتحدث عن أهمية النسب المالية في التحليل المالي وكيفية استخدامها لتقييم وضع الشركة. يتناول النص أيضًا أمثلة على النسب المالية مثل معدل دوران الذمم المدينة وفترة التحصيل ومعدل دوران المخزون ومتوسط فترة التخزين. يتم شرح كيفية حساب هذه النسب وكيفية تحليل البيانات المالية للشركة باستخدامها. يتم توضيح أهمية كل نسبة وكيف يمكن استخدامها لاتخاذ القرارات الاستثمارية الصحيحة. يتم أيضًا تقديم مثال عملي لحساب هذه النسب وتفسير النتائج المستخلصة منها.


Summary:


The text discusses the importance of financial ratios in financial analysis and how they are used to evaluate the company's financial position. The text also covers examples of financial ratios such as the accounts receivable turnover ratio, the collection period, the inventory turnover ratio, and the average storage period. It explains how to calculate these ratios and how to analyze the company's financial data using them. The importance of each ratio and how it can be used to make the right investment decisions is clarified. A practical example of calculating these ratios and interpreting the results is also provided.


تعليقات